Ingresos Altos, Gestión débil: El verdadero peligro Financiero que pocos ven
“En finanzas, lo que no se mide, no se controla. Y lo que no se controla, pone en riesgo la
operación.”
Muchas empresas crecen en ventas, pero colapsan en caja.
¿Por qué? Porque a mayor crecimiento, mayor riesgo… si no hay control.
📉 Es común ver cómo en empresas medianas:
- La liquidez desaparece.
- Los márgenes se erosionan.
- El financiamiento se vuelve insostenible.
Muchas empresas en crecimiento, especialmente medianas, el foco está en aumentar ingresos, abrir nuevas unidades o expandir mercado. Sin embargo, es frecuente que la liquidez disminuya, los márgenes se erosionen y el financiamiento se vuelva insostenible.
¿El verdadero problema? No es falta de ventas, es falta de control financiero.
🚨Errores frecuentes que comprometen la salud financiera:
- Fijación de precios sin cálculo de costos reales (fijos, variables y ocultos).
- Ausencia de proyecciones de flujo de caja (y decisiones tomadas solo con base en caja diaria).
- Endeudamiento estructural sin evaluación de indicadores clave.
- No segmentar clientes, productos o canales por rentabilidad.
- No contar con simulaciones de escenarios ni planes de contingencia.
🛠 Herramientas clave para anticipar riesgos:
- Modelo de flujo de caja proyectado (con sensibilidad): Usado para detectar brechas de liquidez y evaluar sostenibilidad.
- Indicadores de salud financiera (DSCR, EBITDA, ROIC, índice de capital de trabajo): Permiten evaluar el nivel de solvencia y rentabilidad real.
- Análisis ABC (Activity-Based Costing): Asigna costos con mayor precisión y permite mejorar la toma de decisiones en pricing y rentabilidad por línea.
- Matriz de riesgo financiero: Identifica y mide riesgos clave (mercado, liquidez, crédito) y permite diseñar estrategias de mitigación.
- Stress testing financiero: Evalúa el impacto de escenarios adversos (subida de tasas, caída en ventas, inflación de insumos).
✅ ¿Cómo solucionarlo?
- Profesionalizar la planificación y el control financiero.
- Establecer políticas claras de precios y márgenes por línea de negocio.
- Incorporar gestión de riesgos financieros como parte del proceso estratégico.
- Optimizar el uso del capital circulante.
- Formalizar presupuestos, forecast y controles trimestrales